2026-08-20 기준 · 마지막 업데이트: 2026-08-21 · 출처: SEC EDGAR (XBRL companyfacts, CIK 0000060667), stockanalysis (가격·통계·재무제표·비율·컨센서스), 회사 IR · 가격·재무는 정기 갱신(실시간 아님) · 정보제공 도구 (투자자문 아님)
💡자사주 매입으로 자기자본이 음수라 ROE 대신 ROA 기준입니다. ROA 12.6%·이자보상배율 6.3배로 수익력·상환능력 모두 안정적이며, 포워드 PER 17.3배는 부담이 크지 않습니다.
공개된 재무 데이터를 정리한 정보예요. 특정 종목의 매수·매도를 권유하지 않아요. · 출처: stockanalysis (포워드 P/E · ROA·이자보상배율·유동비율·마진은 TTM), 2026-08-20 기준
사업 요약 · 가치투자 핵심 지표
미국·캐나다 홈임프루브먼트 리테일 2위(1위 홈디포). 건축자재·가전·목재·공구 등을 1,761개 매장(2026-07-31 기준)과 온라인으로 판매하며, Pro(전문 시공업체) 고객 확대를 추진 중이다. TTM 매출 $90.4B, 영업이익률 11.4%.
현재가
$217.34
-1.21%-$2.66· 2026-08-20 종가
애널리스트 컨센서스 목표가 (외부 참고용)
$254.55
35명 외부 애널리스트 평균 · stockanalysis (애널 35명 컨센서스, Buy)
P/E (TTM)
18.4x
TTM
영업이익률
11.4%
TTM
순이익률
7.4%
TTM
ROA
12.6%
TTM (자기자본 음수로 ROE 대신)
배당수익률
2.30%
62년 연속 증가
시가총액
$121.9B
2026-08-20 기준
경제적 해자 · 주요 사업 부문
로우스는 미국·캐나다 1,761개 매장(2026-07-31 기준)을 운영하는 홈임프루브먼트 리테일 2위 기업이다(1위는 홈디포). 최근 FBM(건축자재 유통, $8.8B, 2025)·ADG(인테리어 마감재 시공·유통, $1.3B, 2025) 인수로 Pro(전문 시공업체) 고객 기반과 유통망을 확대하고 있다. TTM 영업이익률은 11.4%로 업계 1위 홈디포(12.4%)에는 다소 못 미친다 (출처: 회사 IR · stockanalysis).
매장망 규모
미국 50개 주+캐나다 1,761개 매장(2026-07-31 기준). 업계 2위 규모의 구매력·물류망.
Pro 고객 확장
FBM($8.8B)·ADG($1.3B) 인수(2025)로 전문 시공업체 대상 유통·시공 서비스 강화.
규모의 경제
대량 매입·물류 네트워크로 원가 우위 확보.
브랜드 인지도
홈임프루브먼트 카테고리에서 홈디포에 이은 2위 브랜드 인지도.
10년 재무 추이
매출은 9년 CAGR +3.2%로 완만히 늘었다(2016년 $65.0B→2025년 $86.3B). 반면 순이익(+8.9%)과 특히 희석 EPS(+14.6%)는 훨씬 빠르게 늘었는데, 이는 사업 자체의 성장보다 대규모 자사주매입 효과가 크다: 희석주식수가 2016년 8.81억주에서 2025년 5.60억주로 9년간 36% 줄었다. 그 결과 자기자본은 계속된 자사주매입으로 잠식되어 2021 회계연도(2022-01-28 종료)부터 마이너스로 전환됐고, 2025 회계연도말 약 -$9.9B다. 2023 회계연도엔 Pro 유통사업 일부 매각 여파로 매출이 전년비 -11% 줄기도 했다. 즉 EPS 성장은 사업 확장이 아니라 상당 부분 자본배분(자사주매입)의 결과다 (출처: SEC EDGAR 10-K XBRL · stockanalysis).
출처: SEC EDGAR XBRL(companyfacts, CIK 0000060667) · stockanalysis · 회사 IR. 로우스는 1월말~2월초 결산이며(예: 2026-01-30 종료 회계연도), 연도 라벨은 EDGAR XBRL frame·stockanalysis 표기와 동일하게 회계연도 '시작' 연도 기준으로 표기했다(예: 'FY2025'=2025-02-01~2026-01-30). 매출·영업이익·EPS·영업이익률은 10년(2016~2025), PER은 최근 5년(stockanalysis). 자기자본이 2021 회계연도부터 자사주매입으로 음수 전환돼(2025 회계연도말 약 -$9.9B) ROE·P/B 계열은 자기자본 왜곡으로 ROA 계열로 대체.
메가캡 가치투자 지표 비교
로우스는 홈임프루브먼트 리테일 2위로, 1위 홈디포(HD) 대비 영업이익률(11.4% vs 12.4%)이 다소 낮다. 반면 P/E(18.4배)는 홈디포(24.1배)보다 낮아 밸류에이션 부담은 적다 (출처: stockanalysis).
구분
★ LOW
HD
영업이익률
11.4%
12.4%
P/E (TTM)
18.4
24.1
배당수익률
2.30%
2.71%
P/E·영업이익률=TTM · 출처: stockanalysis · 각사 IR, 2026-08-20.
주요 위험 요인 (10-K 기재)
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주택시장 둔화— 높은 모기지 금리와 주택 거래 둔화로 대형 리모델링 프로젝트가 지연되고 DIY 소비자 수요가 약해진다. 회사는 2026 회계연도 가이던스를 하단으로 낮췄다 — 매출 $92.0B(종전 $92~94B), 비교가능 매출 보합(종전 보합~+2%), 조정 희석 EPS 약 $12.25(종전 $12.25~12.75).출처: 회사 10-K Risk Factors · 2026-08-19 8-K
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자사주매입발 자기자본 잠식— 지속적 자사주매입으로 자기자본이 2021 회계연도부터 마이너스로 전환(2025 회계연도말 약 -$9.9B). EPS 고속 성장의 원천이자 재무 레버리지 확대의 이면이다.출처: SEC EDGAR XBRL
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홈디포 대비 규모 열위— 업계 1위 홈디포 대비 매출 규모·영업이익률에서 열세. Pro 고객 확대를 위해 FBM·ADG를 인수했으나 통합 성과는 지켜봐야 한다.출처: 회사 IR · 10-K
✦ 밸류크랩 대시보드 미리보기LOW $217.34 -1.21% · 2026-08-20 기준